自9月22日，雙良節(jié)能（600481）發(fā)布光伏行業(yè)首份三季報預(yù)增報告以來，已有晶科能源、天合光能、東方日升、石英股份等光伏組件廠商、輔材企業(yè)先后發(fā)布業(yè)績預(yù)增報告。

總體來看，得益于國內(nèi)光伏裝機市場大爆發(fā)和海外組件需求強勁，各大組件廠商2023年第三季度業(yè)績?nèi)杂型S系高增長態(tài)勢。這從組件巨頭放出的口風(fēng)中可窺得一二。

10月8日，天合光能發(fā)布2023三季報預(yù)增報告，預(yù)計2023年前三季度凈利潤為45.63億元到55.77億元 同比增89.94%到132.15%。

對比中報約35.4億元的凈利潤，以及178.88%的同比增幅，尚難判斷天合光能三季度業(yè)績是否放緩。按照前三季業(yè)績預(yù)告的下限，天合第三季度實現(xiàn)凈利約10.23億元，而按上限來看的利潤將為20.34億元，要高于上半年單季平均17.7億元的凈利。

就第三季度組件出貨量情況，未見天合光能董事長高紀(jì)凡在業(yè)績說明會上予以披露，只是重申了全年組件出貨將達(dá)60-75GW的預(yù)期。所以，在2023三季報正式出爐前，天合三季度出貨量可能全靠推測了。

中報顯示，天合光能2023上半年組件出貨約27GW。根據(jù)全年出貨將達(dá)60-75GW的出貨預(yù)期，2023下半年天合光能要實現(xiàn)33-48GW的出貨量，季均16.5-24GW。

相較于天合光能的欲說還休，晶科能源要直接、坦蕩一些，直接發(fā)了一個組件出貨量公告。晶科能源表示，2023年前三季度組件出貨量超過52GW。截至2023年三季度末，公司光伏組件全球累計出貨量已超過190GW。

根據(jù)2023上半年30.8GW的出貨量推算，晶科能源第三季度組件出貨量至少達(dá)到21.2GW。

晶科能源還表示，當(dāng)前, 公司在手訂單已可超額覆蓋2023年全年組件出貨目標(biāo)。在此之前，晶科能源將組件出貨量上調(diào)至70-75GW。按前三季度已達(dá)52GW+的成績，晶科實現(xiàn)全年組件出貨目標(biāo)應(yīng)當(dāng)不成問題。

作為2023中報里的“毛利率冠軍”，晶澳科技近日在互動平臺上表示，目前公司海外銷售情況良好。9月份則在互動平臺上表示，海外產(chǎn)品銷售未明顯受到國際貿(mào)易壁壘影響。

據(jù)此推斷，晶澳科技前三季組件銷售不會有太大起伏，有望繼續(xù)朝著60-65GW的目標(biāo)邁進(jìn)。2023上半年，晶澳科技組件出貨量23.95GW，按照全年60-65GW目標(biāo)測算，下半年組件須實現(xiàn)出貨約36-41GW，季均約18-20.5GW。

從2022、2023上半年組件出貨情況來看，組件出貨的冠亞之爭基本在隆基綠能和天合光能之間展開。全年出貨量方面，隆基綠能已經(jīng)實現(xiàn)了全球組件出貨量“三連冠”。

2023中報顯示，隆基綠能上半年組件出貨26.64GW，其中對外銷售26.49GW，自用0.15GW，與天合光能約27GW僅差那么一丟丟，暫時屈居第三的位置。

值得注意的是，隆基綠能具有較強的下半程爆發(fā)力。2022中報顯示，晶科能源H1出貨18.21GW位居**，天合光能18.05GW第二，隆基18.02GW也是排第三，但到了三季度，隆基綠能完成了反超，2022年更是以46GW+出貨重回榜首。

就2023年，隆基綠能設(shè)定的組件出貨量目標(biāo)為85GW，要“達(dá)標(biāo)”意味著隆基須在下半年實現(xiàn)約58GW的出貨，折合季均29GW出貨?？紤]到下半年是光伏裝機旺季，后程發(fā)力的基因，隆基仍在朝該目標(biāo)挺進(jìn)。

總體來看，隆基綠能、晶澳科技、晶科能源和天合光能，光伏組件F4的出貨量差距并不大。從2022年組件出貨量來看，隆基綠能出貨45GW+，晶科能源出貨44GW，天合光能43GW，晶澳科技39.75GW，大概都在40GW上下，且*大出貨差在5GW左右，*小出貨差在1GW左右，這個出貨差基本在毫厘之間。

單就出貨量來看，隆基綠能、晶澳科技、晶科能源和天合光能，當(dāng)前F4地位穩(wěn)固，處于一個不相伯仲的**梯隊。

而站在全球組件CR5的角度，一直不相當(dāng)老大，求穩(wěn)的阿特斯在出貨量方面已與**梯隊拉開了差距。

2022年，阿特斯組件出貨量21GW，與組件F4相差20GW上下，差距還是比較明顯。好在阿特斯也意識到了，不擴產(chǎn)就落后的風(fēng)險，也在斥巨資大舉擴產(chǎn)。

但隆基、晶澳、晶科和天合都在擴，阿特斯被F4甩開的距離，很難在短期內(nèi)追上。

2023上半年，阿特斯實現(xiàn)組件出貨14.3GW，全年出貨目標(biāo)為30-35GW。

對于2023年第三季度，阿特斯預(yù)計的組件出貨量約8.5-8.7GW。這意味著前三季度，阿特斯組件出貨將達(dá)22.8-23GW。

除了上述五大組件巨頭之外，老牌光伏組件廠商正泰新能和東方日升，以及通威股份和一道新能兩家新一線組件廠商也展示了強勁的增長勢頭。

第三方咨詢機構(gòu)InfoLink統(tǒng)計的2023H1全球組件出貨排名顯示，正泰新能/通威股份出貨量并列全球第六。

據(jù)官方介紹，2023年上半年，正泰新能組件總產(chǎn)量為10GW，產(chǎn)能25GW，出貨11.5GW，全年組件目標(biāo)出貨為30GW。

中報顯示，2023上半年通威股份組件出貨8.96GW。通威股份稱目前鹽城25GW和金堂16GW高效組件項目已全面投產(chǎn)，公司組件年產(chǎn)能提升至55GW。按照投資規(guī)劃，到2023年底通威組件產(chǎn)能將達(dá)80GW。

一道新能2023上半年組件出貨約7.5-8GW，2023全年出貨預(yù)期為15-20GW。一道新能目前各擁有30GW的TOPCon電池和組件產(chǎn)能。

按照機構(gòu)排名，以前的組件“老六”東方日升掉了1-2個身位。在近日的業(yè)績說明會上，東方日升董事、財務(wù)總監(jiān)楊鈺稱，上半年，從財務(wù)角度確認(rèn)的銷售出貨約8GW。2023年，東方日升全年組件出貨目標(biāo)為25-30GW。

東方日升三季度業(yè)績預(yù)告顯示，2023年前三季度，預(yù)計公司凈利潤達(dá)12億元—13.8億元，同比增長60.56%—84.65%；扣非凈利潤達(dá)15.2億元—17億元，同比增長97.44%—120.82%。